财经早茶｜全球最大主权基金加仓中国股票；硅料价格连涨八周，本周再涨12%

2021

02/26

08:36

亚设网

【资讯汇总】

基金销售降温漫天爆款景象不再

与去年及前年春节之前新基金发行“爆款频出”的现象不同，近日基金销售显露出降温迹象。某公募业内人士表示，从产品发行本身上分析，发行不好或者销售速度比较慢的原因，首先可能是由于托管行销售能力上的差异。如果是刚开始合作的银行，那么可能销售积极性也不会太高。与此同时，当前很多基金产品有封闭期的设计，封闭时间越长，流动性牺牲越大，因此持有期越长的基金产品，相应的募集规模也会更低。

热点高低位切换明显资金挖掘低估值板块

近日，A股盘面呈现出一个明显特征，即高估值核心资产筹码持续松动，顺周期低估值板块轮番上涨。热点高低位切换明显，资金在不同低位题材间轮动。广发证券(000776,股吧)认为，在经济持续复苏、信用供给收敛的背景下，行业景气度向好且估值水平具备相对优势的顺周期行业有望持续受到资金青睐。尤其是银行板块景气度见底回升，加上估值水平和机构仓位均处于底部区间，配置价值有望上升。

多家ST公司被立案调查严监管剑指违法违规

牛年刚至，就有多家ST公司或其实控人被证监会立案调查，监管层层加码，剑指资本市场的违法违规主体。有市场人士指出，监管强化对ST公司的监管，旨在防止一些主体为了避免退市而滋生的违法违规行为，监管对证券违法活动一直保持“零容忍”的态势，坚持突出重点、分类施策，综合运用行政处罚、市场禁入、重大违法强制退市等手段，与刑事追责、民事赔偿等共同形成全方位立体式追责机制。

多地公布重大项目清单轨道交通频频现身

春节结束后，各地重大项目密集开工，争取在“十四五”开好局、起好步。据不完全统计，截至2月25日，广东、山东、河南等8省、直辖市公布了2021年重点项目投资计划。目前，各地公布的2021年重点项目总投资规模已超34万亿元。总体来看，今年各地重大项目建设围绕“两新一重”集中发力，先进制造业和新型基础设施成为各地重点，以轨道交通为主的传统基建也颇受各地重视。

铜价上涨下游承压家电行业或迎涨价潮

春节假期过后，铜价不断上涨，价格直逼2011年创下的历史最高位。业内人士认为，铜管、铜板带等是空调等家电行业的重要原材料，铜价快速上涨会对家电行业形成较大冲击。若铜价持续位于高位，下游家电行业或被迫迎来涨价潮。

京津冀协同发展产业投资基金在津设立首期规模100亿元

昨日，京津冀协同发展产业投资基金在天津滨海高新区正式注册设立。该基金总规模500亿元，首期规模100亿元，重点围绕京津冀协同发展战略核心即疏解北京非首都功能服务，主要支持北京城市副中心、天津滨海新区、河北雄安新区等重点功能承接平台建设开展投资。该基金将重点储备推荐北京向外疏解的教育、医疗、培训机构、企业总部等非首都功能转移，支持高端制造业、城乡基础设施、城市轨道交通、区域提质升级等相关领域项目。

全球最大主权基金加仓中国股票A股第一大重仓股为中国平安

全球最大主权基金——挪威政府全球养老基金持仓全面曝光。截至2020年底，该基金持仓中包含742家中国公司，其中第一大重仓股为阿里巴巴。其对于A股的第一大重仓股并不是贵州茅台(600519,股吧)，而是中国平安。与2019年年底相比，2020年挪威政府全球养老基金中国股票投资市值从2361亿元升至3205亿元。该基金在2020年对于中国股票持仓市值增加了35.75%。

美股三大指数集体下挫科技股跌幅居前

美股收盘，三大指数集体下挫，道指跌1.76%，标普500指数跌2.45%，纳指跌3.52%。科技股跌幅居前，特斯拉、英伟达跌超8%，英特尔、高通跌4%，苹果、亚马逊、谷歌、Facebook均跌超3%。WSB概念股冲高回落，游戏驿站收涨19%，高斯电子涨16%。中概造车新势力大跌，蔚来、理想汽车跌近10%，小鹏汽车跌超8%。拼多多、阿里巴巴跌超4%，百度、京东跌超3%。

【新股提示】

新股提示：金盘科技、四方新材今日申购

今日可申购金盘科技和四方新材，金盘科技发行总数约4257万股，网上发行约为723.6万股，发行市盈率21.08倍，申购代码为：787676，申购价格：10.10元，单一账户申购上限0.7万股。四方新材发行总数约3090万股，网上发行约为1236万股，申购代码为：707122，申购价格：42.88元，单一账户申购上限1.2万股。

【机构看市】

广发证券：碳中和”将是十四五期间乃至更长时间维度的大级别确定性主题

广发证券指出，碳中和”将是十四五期间乃至更长时间维度的大级别确定性主题，背后是能源革命、能源安全、能源责任三大内在驱动力。建议关注供给侧、输配侧、需求侧“三侧”投资主线，优先级顺序为：第一档：光伏、新能源汽车；第二档：风电、储能、装配式建筑；第三档：特高压、生物降解塑料、能源互联。

中泰证券：经历连续两年大涨后，白酒板块短期回调实属正常

中泰证券指出，近期白酒板块出现调整，主要是资金面、以及市场风格短期切换所致，具体而言：（1）春节后央行连续逆回购回笼资金，引发市场对流动性收紧预期，白酒等对流动性边际敏感的高估值板块短期承压；（2）春节后大宗商品涨价潮之下经济复苏预期加强，引发市场风格短期向顺周期板块切换。实际上，白酒板块过去两年涨幅巨大，2019、2020年白酒（申万）指数涨幅分别为102%、96%，超额收益显著，且春节前迎来一波快速上涨行情，因此节后下跌亦属于短期快涨之后的正常回调。

山西证券(002500,股吧)：建议关注业绩确定性较强板块

山西证券指出，市场方面，昨日沪深300指数止跌回升，上证50指数涨幅超1%。部分机构抱团个股继续调整。我们维持中期指数将继续呈箱体震荡走势的判断，沪深300指数以5500点为中枢上下震荡，且波动率将维持高位，不建议投资者频繁操作，坚定关注业绩确定性较强板块。

板块方面，昨日行业板块走势分化严重，低估值板块快速拉升，其中房地产板块表现强势，板块成交量创近6个月内新高。近期市场出现一定分歧，对于低估值题材，我们对于该类板块持偏保守态度，长期看好估值修复，但短期注意量价快速抬升后的风险。随着南半球气温降低，南半球主要有色供给国疫情可能会有反复，未来有色金属价格还有上涨空间，短期可关注有色板块调整到位后的介入机会。新冠疫苗的推广将促进经济活动的改善，经济反弹可能加速货币政策调整，中期可继续关注受益于资金利率上升的银行和保险板块。此外，建议持续关注影视，国内疫情大概率在今年收尾，线下观影和内容制作将持续回暖，未来该板块估值修复或将持续。最后，国家对于未来综合立体交通网实体线网总规模规划将达到70万公里左右，交运和道路基建方面将迎来长期发展，推荐关注交通运输和公用事业板块。

东吴证券(601555,股吧)：投资者仍可保持观望，等待市场调整告一段落后再择机进行下一轮操作

东吴证券指出，目前市场处于调整状态，板块轮动速度较快，热点的持续性相对较差，整体赚钱效应一般。技术上看，各大指数的调整暂时并未有企稳的明确信号出现，操作上看投资者仍可保持观望，等待市场调整告一段落后再择机进行下一轮的操作。

【投资机会】

宁德时代(300750,股吧)再推百亿扩产计划锂电设备延续高景气

宁德时代宣布，控股子公司时代上汽动力电池拟在江苏溧阳投建生产线扩建项目，总投资不超过105亿元。去年12月以来，宁德时代公告的动力电池产能扩张计划投资已达680亿元。中原证券刘智认为，未来几年锂电设备会大幅受益本轮动力电池扩产潮。随着动力电池技术进步和成本不断下降，新能源汽车将不断强化性能和使用成本上的优势。先导智能(300450,股吧)是全球锂电设备龙头；赢合科技(300457,股吧)是前段涂布机、中段卷绕机的主要供应商。

硅料价格本周大涨12% 连涨八周显示景气超预期

据中国有色金属协会硅业分会数据，本周硅料价格继续大涨，本周国内单晶复投料价格区间在10.5-11.0万元/吨，成交均价为10.63万元/吨，环比上涨12.13%。硅料价格连续八周上涨，显示景气超预期。券商分析师预计，随着装机需求旺季的来临，以及月底进入新一轮集中报价阶段，硅料价格有望继续上行。预计2021年和2022年的硅料供给分别为57万吨和71万吨，硅料环节将延续供不应求或者紧平衡的状态。（怀新资讯）

【公司公告】

*ST北能：3月1日起撤销退市风险警示

卡倍亿：拟发行可转债募资不超2.79亿元

中装建设业绩快报：2020年度净利润同比增长15%

绿盟科技(300369,股吧)业绩快报：2020年度净利润同比增长35%

华铁股份(000976,股吧)：拟购买青岛兆盈轨道交通设备有限公司100%股权股票停牌

奥赛康(002755,股吧)：赛瑞替尼胶囊新药上市申请获受理

美亚柏科(300188,股吧)业绩快报：2020年度净利润同比增长30%

传智教育：实控人黎活明拟增持100万元-500万元股份

亿纬锂能(300014,股吧)：收到捷豹路虎的供应商定点信

南方轴承(002553,股吧)业绩快报：2020年度净利润3.94亿元同比增长833%

侨银股份：预中标4.14亿元普洱市思茅区环卫一体化特许经营项目